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債券市場交易風(fēng)險(xiǎn)揭示書
尊敬的投資者:
為了使您充分了解債券市場交易的相關(guān)風(fēng)險(xiǎn),根據(jù)有關(guān)法律法規(guī)、行政規(guī)章和業(yè)務(wù)規(guī)則,本公司特向您揭示債券市場交易風(fēng)險(xiǎn),請您認(rèn)真閱讀并在充分知悉債券投資的各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn),考慮自身風(fēng)險(xiǎn)承受能力后獨(dú)立作出是否予以簽署的決定。
一、總則
債券投資具有信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、政策風(fēng)險(xiǎn)、技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)及其他各類風(fēng)險(xiǎn)。
本《債券市場交易風(fēng)險(xiǎn)揭示書》所指債券是指在上海/深圳/北京證券交易所債券市場上市交易、掛牌轉(zhuǎn)讓的債券。參與可轉(zhuǎn)換公司債券交易,還需簽署可轉(zhuǎn)換公司債券投資風(fēng)險(xiǎn)揭示書。
二、投資者適當(dāng)性
投資者應(yīng)當(dāng)根據(jù)自身的財(cái)務(wù)狀況、投資的資金來源、實(shí)際需求、風(fēng)險(xiǎn)承受能力,投資損失后的損失計(jì)提、核銷等承擔(dān)損失方式以及內(nèi)部制度(若為機(jī)構(gòu)),審慎決定參與債券交易。
三、信用風(fēng)險(xiǎn)
債券發(fā)行人無法按期還本付息的風(fēng)險(xiǎn)。如果投資者購買或持有資信評級較低的信用債,將面臨顯著的信用風(fēng)險(xiǎn)。發(fā)行人存在資信評級下調(diào)、發(fā)生嚴(yán)重影響償債能力的重大事件等可能性,發(fā)行人未來償債能力存在較大的不確定性。
四、市場風(fēng)險(xiǎn)
由于經(jīng)濟(jì)因素、政策因素、市場環(huán)境或供求關(guān)系等因素導(dǎo)致的債券價(jià)格波動(dòng),導(dǎo)致收益水平變化,產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。
五、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)
受市場交易量、交易規(guī)則等因素影響,導(dǎo)致投資者在一定時(shí)期內(nèi)無法以合理價(jià)格買入或賣出債券,從而遭受損失的風(fēng)險(xiǎn)。
六、政策風(fēng)險(xiǎn)
由于國家法律、法規(guī)、政策、交易所規(guī)則的變化、修改等原因,可能會(huì)對投資者的交易產(chǎn)生不利影響,包括參與債券交易范圍、權(quán)限的變化,甚至可能給投資者造成經(jīng)濟(jì)損失。對于因交易所制定、修改業(yè)務(wù)規(guī)則或者根據(jù)業(yè)務(wù)規(guī)則履行自律監(jiān)管職責(zé)等造成的損失,交易所不承擔(dān)責(zé)任。
七、技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)
由于無法控制和不可預(yù)測的系統(tǒng)故障、設(shè)備故障、通訊故障、電力故障等可能導(dǎo)致證券交易系統(tǒng)非正常運(yùn)行甚至癱瘓,可能導(dǎo)致交易委托無法成交或無法全部成交。
對于無法控制和不可預(yù)測的系統(tǒng)故障、設(shè)備故障、通訊故障、電力故障等造成的損失,本公司不承擔(dān)責(zé)任。
八、不可抗力風(fēng)險(xiǎn)
因出現(xiàn)火災(zāi)、地震、瘟疫、社會(huì)動(dòng)亂等不能預(yù)見、避免或克服的不可抗力情形給投資者造成的風(fēng)險(xiǎn)。
本風(fēng)險(xiǎn)揭示書的揭示事項(xiàng)僅為列舉性質(zhì),未能詳盡列明債券市場交易的所有風(fēng)險(xiǎn)。投資者在參與債券市場交易前,應(yīng)認(rèn)真閱讀債券上市說明書以及交易所相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則,并做好風(fēng)險(xiǎn)評估與財(cái)務(wù)安排,確定自身有足夠的風(fēng)險(xiǎn)承受能力,避免因參與債券市場交易而遭受難以承受的損失。
聲明:
本人(機(jī)構(gòu))確認(rèn)已知曉并理解《債券市場交易風(fēng)險(xiǎn)揭示書》的全部內(nèi)容,了解債券市場交易的業(yè)務(wù)規(guī)則和流程,具有相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)承受能力,符合適當(dāng)性管理要求,自愿承擔(dān)參與債券市場交易的風(fēng)險(xiǎn)和損失。特別提示:投資者簽署本《債券市場交易風(fēng)險(xiǎn)揭示書》,即表明投資者已經(jīng)理解并愿意自行承擔(dān)參與債券市場交易的風(fēng)險(xiǎn)和損失。