69SEX久久精品国产麻豆,GOGOGO欧洲免费视频,成人国内精品久久久久一区,AV午夜久久蜜桃传媒软件

        			

        				基金收益是基金資產(chǎn)在運(yùn)作過程中所產(chǎn)生的超過自身價(jià)值的部分。具體他說，基金收益包括基金投資所得紅利、股息、債券利息、買賣證券價(jià)差、存款利息和其他收入。
　 （1）紅利：是基金因購買公司股票而享有對(duì)該公司凈利潤分配的所得。一般而言，公司對(duì)股東的紅利分配有現(xiàn)金紅利和股票紅利兩種形式?；鹱鳛樨熬€投資者，其主要目標(biāo)在于為投資者獲取長期、穩(wěn)定的回報(bào)，紅利是構(gòu)成基金收益的一個(gè)重要部分。所投資股票的紅利的多少，是基金管理人造選投資組合的一個(gè)重要標(biāo)準(zhǔn)。
　 （2）股息：是指基金因購買公司的優(yōu)先股權(quán)而享有對(duì)該公司凈利潤分配的聽從股息通常是按一定的比例事先規(guī)定的，這是股息旨紅利的主要區(qū)別。與紅利相同，股息也構(gòu)咸投資者回報(bào)的…個(gè)重要部分，股息高低也是基金管理人透選投資組合的重要標(biāo)準(zhǔn)。
   （3）債券利息：是指基金資產(chǎn)因投資于不同種類的債券（國債、地廳政府債券、企業(yè)債、金融債等）而定期取得的利息。我國《證券投資基金管理暫行辦法）規(guī)定，一個(gè)基金投資于國債的比例、不得低于該基金資產(chǎn)凈值的20％，由此可見，債券利息也是構(gòu)成投資問報(bào)的不可或缺的組成部分。
　　（4）買賣證券差價(jià)：是指基金資產(chǎn)投資于證券而形成的價(jià)差收益，通常也稱資本利得。
　?。?）存款利息：指基金資產(chǎn)的銀行存款利息收入。這部分收益僅占基金收益很小的一個(gè)組成部分。開放式基金由于必須隨時(shí)準(zhǔn)備支付基金持有人的贖回申肩，必須保留一部分現(xiàn)金存在銀行。
　?。?）其他收入：指運(yùn)用基金資產(chǎn)而帶未的成本或費(fèi)用的節(jié)約額，如基金因大額交易而從證券商處得到的交易傭金優(yōu)惠等雜項(xiàng)收入。這邵分收入通常數(shù)額很小。
　　
    基金收益一般應(yīng)作如下分配：
　?。?）確定收益分配的內(nèi)容。確切他說，基金分配的客體是凈收益，即基金收益扣除按照有關(guān)規(guī)定應(yīng)扣除的費(fèi)用后的余額。這里所說的費(fèi)用一般包括：支付給基金管理公司的管理貸、支付給托管人的托管費(fèi)，支付給注冊(cè)會(huì)計(jì)師和律師的費(fèi)用，基金設(shè)立時(shí)發(fā)牛的廠辦贊及其他費(fèi)用等。撤而言?；甬?dāng)年凈收益應(yīng)先彌補(bǔ)上一年虧損后，才呵進(jìn)行當(dāng)年收益分配i基金投資當(dāng)年凈虧損，則不應(yīng)進(jìn)行收益分配。特別需要指出的是，上述收益和費(fèi)用數(shù)據(jù)都須經(jīng)過具備從事證券相關(guān)業(yè)務(wù)資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)所和注冊(cè)會(huì)計(jì)師市iI確認(rèn)后，方叮實(shí)施分配。
　?。?）確定收益分配的比例利時(shí)間。，般問言，每個(gè)基金的分配比例和時(shí)間都各不相同，通常是在不違反同家有關(guān)法律、法規(guī)的鼠提下，在基金契約或基金公司章程中事先載明。在分配比例上，美國有關(guān)法律規(guī)定基金必須將凈收益的95％分配給投資者。而我國的《證券投資基金管理暫行辦法》則規(guī)定，基金收益分配比例不得低于基金凈收益的90％。在分配時(shí)間匕基金每年應(yīng)至少分配收益一次。
　　（3）確定收益分配的對(duì)象。無論是封閉式基金還是什放式基金，其收益分配的對(duì)象均為在特定時(shí)日持有基金單位的投資者。叢金管理公司通常需規(guī)定獲得收益分配權(quán)的最后權(quán)益登記日．凡在這于交易結(jié)束后列于基金持有人名冊(cè)上的投資者。方有權(quán)享受此次收益分配。
　　（4）確定分配的方式。一般有二種方式：①分配現(xiàn)金。這足基金收益分配的最普遍的形式。o分配基金單位。即將應(yīng)分配的凈收益折為等額的新的基金單位送給投資者。這種分配形式類似干通常所言的“送股”，實(shí)際上是增加廠基金的資本總額和規(guī)模。③不分配。既不送基金單位，也不分配現(xiàn)金，而是將凈收益列入本金進(jìn)行再投資，體現(xiàn)為基金單位凈資產(chǎn)值的增加，我國《證券投資基金管理暫行辦法》僅允許采用①種形式，我國臺(tái)灣省則采用①和③相結(jié)合的分配方式，而美國用得最多的方式卻是①和②。
?。?）確定收益分配的支付方式。這關(guān)系到投資者如何領(lǐng)取應(yīng)歸屬于他們的那部分收益的問題。通常而言，支伺現(xiàn)金時(shí)，由托管入通知基金持有人親自來領(lǐng)取，或匯至持有人的銀行賬戶電；在分配基金單位的情況下，指定的證券公司將會(huì)把分配的基金單位份額打印在投資者的基金單位持有證明上。
　　需要補(bǔ)允說明的是，盡管基金通過組合投資分散風(fēng)險(xiǎn)，通常能使投資者以較低的風(fēng)險(xiǎn)（比股票低）獲得較高的收益（比債券高），但是，基金管理人對(duì)基金的未來收益是不作任何保證的。事實(shí)上，某些基金由于管理人運(yùn)作不成功，也會(huì)發(fā)生收益極低甚至虧損的情況。