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融資融券系列之二十:《上海證券交易所融資融券交易試點(diǎn)實(shí)施細(xì)則》解讀(四)

        			

一、融資融券交易公開信息披露包括什么內(nèi)容?
  交易所在每個(gè)交易日開市前,根據(jù)證券公司在前一交易日22:00前報(bào)送的數(shù)據(jù)匯總,向市場(chǎng)公布以下信息:
  (一)前一交易日單只標(biāo)的證券融資融券交易信息,包括融資買入額、融資余額、融券賣出量、融券余量等信息;
 ?。ǘ┣耙唤灰兹帐袌?chǎng)融資融券交易總量信息。

二、融資融券交易規(guī)模有何限制?
  為了防范市場(chǎng)過度波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn),《上海證券交易所融資融券交易試點(diǎn)實(shí)施細(xì)則》對(duì)單只證券的融資融券規(guī)模進(jìn)行了以下限制:
 ?。ㄒ唬﹩沃粯?biāo)的證券的融資余額達(dá)到該證券上市可流通市值的25%時(shí),交易所可以在次一交易日暫停其融資買入;當(dāng)其融資余額降低至20%以下時(shí),交易所可以在次一交易日恢復(fù)其融資買入;
 ?。ǘ﹩沃粯?biāo)的證券的融券余量達(dá)到該證券上市可流通量的25%時(shí),交易所可以在次一交易日暫停其融券賣出;當(dāng)其融券余量降低至20%以下時(shí),交易所可以在次一交易日恢復(fù)其融券賣出。

三、融資融券交易出現(xiàn)異常時(shí),交易所可以采取什么監(jiān)管措施?
  為了防范市場(chǎng)操縱風(fēng)險(xiǎn),交易所對(duì)市場(chǎng)融資融券交易進(jìn)行監(jiān)控。當(dāng)融資融券交易出現(xiàn)異常時(shí),交易所可視情況采取以下措施并向市場(chǎng)公布:
 ?。ㄒ唬┱{(diào)整標(biāo)的證券標(biāo)準(zhǔn)或范圍;
 ?。ǘ┱{(diào)整可充抵保證金有價(jià)證券的折算率;
 ?。ㄈ┱{(diào)整融資、融券保證金比例; 
 ?。ㄋ模┱{(diào)整維持擔(dān)保比例;
 ?。ㄎ澹和L囟?biāo)的證券的融資買入或融券賣出交易; 
 ?。和U麄€(gè)市場(chǎng)的融資買入或融券賣出交易;
  (七)交易所認(rèn)為必要的其他措施。

四、融資融券交易存在異常交易行為的,交易所可以采取什么監(jiān)管措施?
  交易所對(duì)投資者融資融券交易進(jìn)行實(shí)時(shí)監(jiān)控,當(dāng)融資融券交易存在異常交易行為的, 交易所可以視情形采取限制相關(guān)信用證券賬戶交易等措施。

五、持有普通證券賬戶和信用證券賬戶的投資者如何履行信息報(bào)告、披露等義務(wù)?
  投資者及其一致行動(dòng)人通過普通證券賬戶和信用證券賬戶持有一家上市公司股票或其權(quán)益的數(shù)量,合計(jì)達(dá)到有關(guān)法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章及交易所有關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則規(guī)定的比例時(shí),應(yīng)當(dāng)依法履行相應(yīng)的信息報(bào)告、披露或者要約收購義務(wù)。

六、投資者信用證券賬戶有關(guān)分紅、派息、配股等權(quán)益如何處理?
  投資者信用證券賬戶內(nèi)證券的分紅、派息、配股等權(quán)益處理,按照《證券公司融資融券業(yè)務(wù)試點(diǎn)管理辦法》、登記結(jié)算公司有關(guān)規(guī)定以及證券公司與投資者之間約定辦理。

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